MACD nedir?
MACD, "Moving Average Convergence Divergence" (Hareketli Ortalama Yakınsama-Ayrışma) kelimelerinin kısaltmasıdır ve 1970'lerde Gerald Appel tarafından geliştirilmiştir. Aslında detaylı incelersek bir çok indikatörün de o yıllarda oluşturulduğunu görürüz. MACD’nin trend ve momentumu anlamak için kullanılan göstergelerde hem dünya borsalarında hem de Borsa İstanbul’da en popüler gösterge olduğunu söylemek yanlış olmaz.
Temel olarak, bir varlığın fiyatının iki farklı üssel hareketli ortalaması (EMA) arasındaki ilişkiyi analiz eder. Standart ayarlar şu şekildedir:
- 12 dönemlik EMA (hızlı hat): Daha kısa vadeli fiyat hareketlerini yansıtır.
- 26 dönemlik EMA (yavaş hat): Daha uzun vadeli fiyat hareketlerini temsil eder.
- MACD Çizgisi: 12 dönemlik EMA'dan 26 dönemlik EMA'nın çıkarılmasıyla hesaplanır (örneğin, 50 - 48 = 2).
- Sinyal Çizgisi: MACD çizgisinin 9 dönemlik EMA'sıdır (örneğin, 1.5). Alım-satım sinyalleri için tetikleyici olarak kullanılır.
- Histogram: MACD çizgisi ile sinyal çizgisi arasındaki farkı gösterir. Pozitifse boğa, negatifse ayı momentumunu işaret eder.
Hesaplama örneği: Eğer 12 dönemlik EMA 50 ve 26 dönemlik EMA 48 ise, MACD çizgisi 2 olur. Sinyal çizgisi 1.5 ise, MACD çizgisi sinyal çizgisinin üzerindeyse alım sinyali verilir. Sinyal çizgisi de destekleyicidir.
MACD nasıl kullanılır?
MACD’nin nasıl kullanıldığını anlamak için 4 farklı konuda MACD’i incelemek gerekir.
Kesişimler (Crossovers):
- MACD çizgisi sinyal çizgisini yukarıdan keserse (altın kesişim) alım sinyali verir.
- MACD çizgisi sinyal çizgisini aşağıdan keserse (ölüm kesişimi) satım sinyali verir. Yatırımcılar, yanlış sinyalleri önlemek için kesişim seviyesini beklemelidir. Ancak MACD’in, Stokastik RSI’a göre daha geç sinyal verdiği de unutulmamalıdır. Yani bazen beklemek, geç kalmakla da sonuçlanabilir. Bunu MACD’e göre strateji oluşturmak kısmında detaylı irdeleyeceğiz.
- Uyumsuzluklar (Divergences):Boğa Uyumsuzluğu: Fiyat yeni dip yaparken MACD daha yüksek dip yaparsa yükseliş sinyali olabilir.Ayı Uyumsuzluğu: Fiyat yeni zirve yaparken MACD daha düşük zirve yaparsa düşüş sinyali olabilir. Bu, mevcut trendin zayıfladığını gösterir.
- Sıfır Çizgisi Analizi:MACD sıfır çizgisinin üzerindeyse piyasa boğa eğilimindedir ve yukarı hareket devam edebilir.MACD sıfır çizgisinin altındaysa piyasa ayı eğilimindedir ve aşağı hareket beklenebilir.
- Histogram Analizi:Histogram sütunlarının büyümesi alım veya satım baskısının arttığını gösterir.Sütunların küçülmesi fiyatların sıkıştığını ve trend değişiminin yakın olabileceğini işaret eder.
Bu durumları bir tablo halinde de görebiliriz. Ayrıca basitçe RSI indikatörüne bakarak da sistemler oluşturabiliriz. Ancak bunu detaylı olarak MACD’e göre nasıl alım satım stratejileri oluşturabiliriz kısmında göreceğiz.
| Strateji | Açıklama | Örnek Uygulama |
|---|---|---|
| Kesişim Stratejisi | MACD çizgisi sinyal çizgisini keserse alım-satım yapılır, RSI ile doğrulanır. | MACD yukarı keserse ve RSI 70'in altındaysa alım yapın. |
| Uyumsuzluk Stratejisi | Fiyatla MACD'nin ters hareket etmesi tersine dönüş sinyali olarak kullanılır. | Fiyat düşerken MACD yükselirse fiyat hareketiyle doğrulanır. |
| Sıfır Çizgisi Stratejisi | MACD sıfır çizgisini keserse trend yönü belirlenir. | MACD sıfırın üzerindeyse alım, altındaysa satım düşünün. |
| Histogram Stratejisi | Histogram büyümesi trend güçlenmesini, küçülmesi zayıflamayı gösterir. | Histogram daralırken trend değişimi beklenir. |
